志向偏好及其通过风险度量的表示-研究论文

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文件名称：志向偏好及其通过风险度量的表示-研究论文
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更新时间：2021-05-20 12:19:55
Representation of choice risk measures 可以在以下位置找到该附录：http://papers.ssrn.com/sol3/papers.cfm?abstract_id=2005194我们考虑对不确定的货币收益的选择，并研究一般的偏好类别。 这些偏爱有利于多元化，除了可能在充分不喜欢的行为的一个子集上，更倾向于集中精力。 该结构包含许多已知模型（例如，预期效用和凹效用函数下的几种变体）。 我们表明，这种偏好在一系列风险和目标度量方面具有共同的代表。 具体而言，选择功能等效于选择最大指标水平，这样可以接受在该水平上击败目标的风险。 这种表示方式可能有助于发现选择的新模型。 我们详细探讨的一种情况是目标受限制时的特殊情况。 这种情况对应于一种令人满意的情况，并且具有描述性的相关性。 而且，该模型适合大规模优化。