文件名称：多尺度能力：一种更好的算法交易绩效衡量方法-研究论文
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更新时间：2024-06-29 09:10:41
risk-adjusted performance measure
本文为算法交易开发了一种新的性能测量方法。 通过适应质量控制文献中的能力，我们提出了在单一框架中评估控制、预期尾部损失和风险调整后绩效的新标准。 我们提出的多尺度能力度量比金融中使用的传统度量更具描述性，更适合算法交易。 它对算法交易中固有的非正态性和多时间范围决策过程具有鲁棒性。 我们还认为，算法交易策略，实际上是任何投资策略，满足多尺度能力的标准，也满足审慎的任何定义。 在失败的情况下，它不太可能伤害投资者或外部市场参与者，同时提供令人满意的风险调整表现的可能性很高。