文件名称：几何均值回复模型的估计及应用 (2010年)
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更新时间：2024-07-05 04:41:17
自然科学 论文
针对连续几何均值回复模型,通过时间离散化导出对应的随机差分方程,得到了一个非线性回归模型,利用贝叶斯推断得到各个参数的估计及后验分布。蒙特卡洛模拟的试验结果证实了方法的有效性。以日元对人民币双边名义日汇率的单步向前预侧为例,分别与ARMA-GARCH模型、非线性ARI模型的预侧效果进行比较,结果表明：几何均值回复模型预侧效果略好于非线性ARI模型,显著优于ARMA-GARCH模型。