文件名称：使用开源软件调查上海权证的看跌期权关系-研究论文
文件大小：731KB
文件格式：PDF
更新时间：2024-06-09 02:56:05
china r quantitative finance open
随着中国发展其衍生品和金融服务业，有必要为其建立金融计算基础设施。 传统的软件开发专有模型可能不适合，因为它们将软件用户视为被动代理，而不是平等的合作伙伴。 在本文中，我们描述了一种替代性的软件开发方法，其中包括创建开源软件，其中将软件视为服务，并鼓励*重新分配。 为了证明开源软件的有用性，我们描述了一个项目，在该项目中，我们使用开源软件来调查权证在上海证券交易所的看跌期权关系。 该项目需要大量编程才能创建一个开发环境，该开发环境将统计语言环境R与衍生产品评估库QuantLib结合在一起。 使用该软件，我们在上海证券交易所找到了认沽权证和认购权证的隐含波动率之间的对应关系。 我们的工作假设是，我们正在看到波动“微笑”的结果，我们认为这是基础价格大幅度上涨的市场定价的结果。 这表明，简单的权证估值模型（例如Black-Scholes模型）可能不足以适用于上交所的权证，因此有必要建立更复杂的模型。