文件名称：论文研究-GARCH模型在计算我国股市风险价值中的应用研究.pdf
文件大小：289KB
文件格式：PDF
更新时间：2022-10-10 06:37:05
论文研究
论文研究-GARCH模型在计算我国股市风险价值中的应用研究.pdf, 主要讨论VaR模型中有关波动率的估计方法。通过拉格朗日检验（LM），发现上海股市的日收益率服从ARCH过程。分别采用GARCH（1,1）模型、RiskMetrics和移动平均法预测上海股市日收益率的波动性，计算每天的VaR。返回式检验表明，GARCH（1,1）模型比RiskMetrics和移动平均法能更准确地反映我国上海股市的风险。