论文研究-GARCH模型在计算我国股市风险价值中的应用研究.pdf

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文件名称：论文研究-GARCH模型在计算我国股市风险价值中的应用研究.pdf
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更新时间：2022-10-10 06:37:05
论文研究 论文研究-GARCH模型在计算我国股市风险价值中的应用研究.pdf,  主要讨论VaR模型中有关波动率的估计方法。通过拉格朗日检验（LM），发现上海股市的日收益率服从ARCH过程。分别采用GARCH（1,1）模型、RiskMetrics和移动平均法预测上海股市日收益率的波动性，计算每天的VaR。返回式检验表明，GARCH（1,1）模型比RiskMetrics和移动平均法能更准确地反映我国上海股市的风险。